阿承在死者颈部观察到樱花图案的标记，华明翰(李卓霖 饰)指示他对其余几具遗体进行查验，结果均发现存在樱花纹身及相应编号。华明翰将邮箱表面原有的叉形记号更改为圆形符号，以此对日方人员实施迷惑。两人继续进行监视，目睹一名日本人员向邮箱内投递信件后随即尾随。华明翰检视信件内容，获悉林之队接到的后续指令为次日正午十二时在盘山路设伏，劫持运往前线的盘尼西林运输车辆。华明翰将信件恢复原状放回邮箱。阿承则持续跟踪送信日本人员至郊外一处院落，该处即为竹上(陶为 饰)的据点，警戒部署十分严密。竹上获知风之队与林之队均成功执行任务后，向两队下达了第二道秘密指令。竹上流露出志得意满的情绪，认定自身计划进展顺利，判断十九路军难以维持五日以上抵抗，日军必将取得胜利。阿承将跟踪探查所得情报向钱牧之与华明翰进行了详细汇报。
华明翰约见兰亭舒(章雯淇 饰)，二人共同面见洪瑞，向其报告近期军用物资遭破坏事件系由一批日本浪人所为，这批人员很可能就是此前洪瑞提供的十六人名单所属成员，其组织代号分别为风、林、火、山的日本特务团体。洪瑞认为此类武装团体若持续潜伏于上海地区，将对前线作战的十九路军构成重大威胁，必须尽快予以清除。华明翰提出相应行动计划，指出可利用四个小队独立行动且互不知情的运作特点，采取逐个歼灭的策略，既能实现分别击破，又可避免惊动其余队伍。随后各方共同制定了具体行动方案。
次日，华明翰按计划驾车经过盘山路时，果然遭遇有人故意将满载橘子的推车翻倒在其车辆前方，示意其停车。华明翰只得下车查看情况，此时另外三名日本浪人趁机攀爬运输车厢，被埋伏在侧的洪瑞等人逐一击毙。当华明翰试图向车前设置路障的日本人员追问幕后主使者时，该人当场自尽身亡。为防止其他行动小队察觉异常，华明翰将四具尸体进行隐蔽处理，并在邮箱表面绘制圆形标记，示意任务已顺利完成。
竹上接到林之队任务成功的报告后正自欣喜，却接到上级来电严厉斥责，被告知冬衣与药品均已顺利运抵前线，十九路军士气高涨，日军部队遭受严重损失。竹上对此深感困惑，因其所获信号均显示任务圆满完成。上级命令其在三日之内作出合理解释。竹上最终醒悟邮箱上代表任务完成的圆形标记实为迷惑手段，自身计划早已暴露，风、林两队实则已全军覆没。竹上暴怒不已，意识到己方处于明处而对手隐于暗处，不能被动等待，遂决意采取报复行动。竹上指令下属故意释放虚假情报。
华明翰等人信以为真，趁夜色突袭日军仓库。抵达仓库后发现箱内均为空置状态，与此同时仓库大门骤然关闭。华明翰、阿承、老张及洪瑞与日本人员展开激烈交火，老张在战斗中不幸中弹牺牲。兰亭舒及时赶到现场开启仓库大门实施接应，众人撤退过程中，负责断后的洪瑞也中弹负伤，他以身体强行抵住仓库大门，为华明翰等人顺利撤离创造了条件。整个行动过程呈现出错综复杂的对抗态势，双方在情报博弈与武力交锋中均付出了相应代价。战术部署与临场应变成为决定行动成败的关键因素，而情报真伪的甄别则在后续行动中显现出至关重要的影响。整个事件的发展脉络体现出地下斗争特有的复杂性与不确定性，各方在隐蔽战线的较量持续进行。